1. ETF 핵심 요약
Invesco(인베스코)
Invesco Large Cap Value ETF (PWV)는 미국 대형 가치주에 투자하는 ETF입니다. 이 ETF는 Russell Top 200 Value Index를 추종하며, 펀더멘털이 탄탄하고 저평가된 기업에 집중 투자합니다. 따라서 성장주 대비 변동성이 낮고 안정적인 수익을 추구하는 투자자에게 적합할 수 있습니다.
PWV는 expense ratio가 0.05%로 매우 낮아 장기 투자에 유리하며, 배당 수익률도 시장 평균보다 높은 편입니다. 다만, 가치주 특성상 시장 상황에 따라 성장주에 비해 상대적으로 낮은 수익률을 보일 수도 있습니다.
2. 가격 히스토리
상장일(데이터 기준): 2005-03-03
상장시점 가격: $11.52
| 시점 | 기준일 | 가격(USD) | 현재까지 수익률 |
|---|---|---|---|
| 5년 전 | 2021-01-20 | $38.52 | 74.78% |
| 4년 전 | 2022-01-20 | $48.06 | 40.07% |
| 3년 전 | 2023-01-20 | $46.99 | 43.26% |
| 2년 전 | 2024-01-19 | $50.70 | 32.78% |
| 1년 전 | 2025-01-17 | $59.22 | 13.68% |
| 6개월 전 | 2025-07-21 | $61.87 | 8.81% |
| 3개월 전 | 2025-10-20 | $64.87 | 3.78% |
| 1주 전 | 2026-01-12 | $67.45 | -0.19% |
PWV의 주가는 장기적으로 꾸준히 상승해 왔습니다. 특히 금리 인상기에는 가치주 선호 현상으로 인해 성장주보다 높은 수익률을 기록하기도 했습니다. 과거 수익률은 미래 수익률을 보장하지 않지만, PWV는 안정적인 포트폴리오를 구축하는 데 도움이 될 수 있습니다.
최근 시장 변동성이 커지면서 PWV의 주가도 영향을 받았지만, 상대적으로 방어적인 모습을 보이고 있습니다. 이는 PWV가 투자하는 가치주들이 시장 충격에 강한 경향이 있기 때문입니다.
3. 이 ETF의 특징
PWV는 Russell Top 200 Value Index를 추종하는 패시브 ETF입니다. 이 지수는 미국 대형주 중에서 펀더멘털 지표(주가순자산비율, 주가수익비율 등)를 기준으로 저평가된 종목들을 선별하여 구성됩니다. PWV는 이 지수를 최대한 유사하게 복제하여 운용되므로, 투자자는 낮은 비용으로 미국 대형 가치주에 분산 투자할 수 있습니다.
장점:
- 낮은 expense ratio (0.05%)
- 높은 배당 수익률
- 가치주 투자로 인한 변동성 완화
- 투명한 포트폴리오 구성
단점:
- 성장주 대비 상대적으로 낮은 수익률 가능성
- 가치주 스타일이 시장 상황에 따라 비선호될 수 있음
4. 구성 및 주요 보유종목
| 순위 | 티커 | 보유자산 | 비중 |
|---|---|---|---|
| 1 | XOM | Exxon Mobil Corporation | 3.60% |
| 2 | DIS | The Walt Disney Company | 3.59% |
| 3 | CVX | Chevron Corporation | 3.58% |
| 4 | LIN | Linde plc | 3.49% |
| 5 | TMO | Thermo Fisher Scientific Inc. | 3.44% |
| 6 | JNJ | Johnson & Johnson | 3.44% |
| 7 | WFC | Wells Fargo & Company | 3.39% |
| 8 | JPM | JPMorgan Chase & Co. | 3.35% |
| 9 | BAC | Bank of America Corporation | 3.27% |
| 10 | MCD | McDonald’s Corporation | 3.27% |
PWV의 포트폴리오는 다양한 산업군에 걸쳐 분산되어 있지만, 금융, 헬스케어, 에너지 섹터의 비중이 높은 편입니다. 이는 해당 섹터에 속한 기업들이 일반적으로 펀더멘털이 탄탄하고 저평가되어 있는 경우가 많기 때문입니다.
주요 보유 종목으로는 엑손모빌(Exxon Mobil), 쉐브론(Chevron), JP모건체이스(JPMorgan Chase) 등이 있습니다. 이러한 기업들은 안정적인 수익을 창출하고 꾸준히 배당금을 지급하는 특징을 가지고 있습니다.
PWV는 특정 종목에 대한 집중 투자를 피하고 분산 투자를 통해 리스크를 관리하고 있습니다. 따라서 개별 종목의 변동성에 민감하지 않고 안정적인 투자를 선호하는 투자자에게 적합합니다.
5. 이런 분께 적합합니다
PWV는 다음과 같은 투자자에게 적합합니다:
- 낮은 변동성으로 안정적인 수익을 추구하는 투자자
- 높은 배당 수익률을 원하는 투자자
- 장기적인 관점에서 가치주 투자를 선호하는 투자자
- 저렴한 비용으로 미국 대형주에 분산 투자하고 싶은 투자자
- 성장주 중심의 포트폴리오에 가치주를 추가하여 균형을 맞추고 싶은 투자자
다만, 공격적인 투자 성향을 가진 투자자나 단기적인 고수익을 추구하는 투자자에게는 PWV가 적합하지 않을 수 있습니다.