PSQ ETF에 대해 알아보겠습니다. PSQ ETF는 QQQ, 즉 나스닥 100 지수의 일일 수익률을 역으로 추종하는 ETF입니다. 다시 말해, 나스닥 100 지수가 하락할 때 수익을 얻도록 설계된 상품입니다.
1. PSQ ETF 핵심 요약
ProShares(프로셰어즈)
위 지표들은 PSQ ETF가 나스닥 100 지수의 하락에 베팅하는 상품이라는 점을 명확히 보여줍니다. 변동성이 큰 기술주 중심의 나스닥 시장에서, 하락장에 대한 헤지(위험 회피) 수단으로 활용될 수 있습니다. 특히 시장 하락이 예상될 때, 적극적으로 수익을 추구하는 투자자에게 적합할 수 있습니다.
2. PSQ 가격 히스토리
상장일(데이터 기준): 2006-06-21
상장시점 가격: $1,178.57
| 시점 | 기준일 | 가격(USD) | 현재까지 수익률 |
|---|---|---|---|
| 5년 전 | 2021-01-26 | $63.92 | -53.26% |
| 4년 전 | 2022-01-26 | $58.00 | -48.48% |
| 3년 전 | 2023-01-26 | $62.65 | -52.31% |
| 2년 전 | 2024-01-26 | $45.45 | -34.25% |
| 1년 전 | 2025-01-24 | $36.22 | -17.50% |
| 6개월 전 | 2025-07-25 | $32.96 | -9.34% |
| 3개월 전 | 2025-10-24 | $30.28 | -1.32% |
| 1주 전 | 2026-01-16 | $29.96 | -0.27% |
PSQ ETF의 가격은 나스닥 100 지수와 반대로 움직이는 경향을 보입니다. 기술주 중심의 나스닥 시장이 강세일 때는 가격이 하락하고, 약세일 때는 가격이 상승하는 패턴을 확인할 수 있습니다. 과거 시장 상황을 분석해보면, 금리 인상이나 경기 침체 우려 등으로 나스닥 지수가 급락했을 때 PSQ ETF의 가격이 크게 상승했음을 알 수 있습니다.
3. PSQ ETF의 특징과 운용 전략
PSQ ETF, 즉 ProShares Short QQQ는 나스닥 100 지수의 일일 수익률을 역으로 추종하는 것을 목표로 합니다. 이는 일반적인 인덱스 펀드나 ETF와는 완전히 다른 운용 전략을 취하고 있다는 의미입니다. PSQ ETF는 레버리지 상품이 아니기 때문에, 지수가 하락하는 만큼 정확히 같은 비율로 수익을 얻는 것은 아니지만, 하락장에서 포트폴리오의 손실을 상쇄하는 효과적인 헤지 수단으로 활용될 수 있습니다. PSQ ETF의 가장 큰 장점은 하락장에서 수익을 얻을 수 있다는 점이지만, 횡보하거나 상승장에서는 오히려 손실을 볼 수 있다는 단점도 존재합니다. 따라서 PSQ에 투자할 때는 시장 상황을 신중하게 분석하고, 투자 기간을 짧게 가져가는 것이 중요합니다. 유사한 ETF로는 UVXY (ProShares Ultra VIX Short-Term Futures ETF) 등이 있지만, UVXY는 변동성 지수를 추종하는 상품으로, PSQ ETF와는 추종 대상 자산이 다르다는 점을 고려해야 합니다. PSQ ETF 투자를 고려할 때는, 단순히 과거 수익률만 보는 것이 아니라, 자신의 투자 목표와 위험 감수 수준에 맞는지 꼼꼼히 따져보는 것이 중요합니다. 시장 상황에 대한 정확한 예측 능력이 있다면, PSQ ETF를 통해 적극적으로 수익을 창출할 수도 있습니다. 하지만 그렇지 않다면, 하락장에 대한 헤지 수단으로 활용하는 것이 더 안전한 전략일 수 있습니다. 또한, PSQ ETF는 일일 수익률을 추종하는 상품이기 때문에, 장기 투자에는 적합하지 않다는 점을 명심해야 합니다. PSQ ETF를 장기 보유할 경우, 복리 효과가 반대로 작용하여 예상치 못한 손실을 볼 수도 있습니다. 따라서 PSQ ETF는 단기적인 시장 하락에 대한 베팅 수단으로 활용하는 것이 가장 효과적인 전략입니다.
4. PSQ 구성 및 주요 보유종목
| 순위 | 티커 | 보유자산 | 비중 |
|---|---|---|---|
| 1 | B.0 03.05.26 | TREASURY BILL | 1.00% |
| 2 | B.0 02.10.26 | TREASURY BILL | 2.00% |
| 3 | B.0 02.19.26 | TREASURY BILL | 3.00% |
| 4 | UNITED STATES OF AMERICA BILL ZERO CPN 10/MAR/2026 USD 100 | 4.00% | |
| 5 | NET OTHER ASSETS (LIABILITIES) | 5.00% | |
| 6 | NASDAQ 100 INDEX SWAP MORGAN STANLEY & CO. INTERNATIONAL PLC | 6.00% | |
| 7 | NASDAQ 100 INDEX SWAP CITIBANK NA | 7.00% | |
| 8 | NASDAQ 100 INDEX SWAP NOMURA CAPITAL | 8.00% | |
| 9 | NASDAQ 100 INDEX SWAP BARCLAYS CAPITAL | 9.00% | |
| 10 | NASDAQ 100 INDEX SWAP BNP PARIBAS | 10.00% |
PSQ ETF는 나스닥 100 지수를 역으로 추종하기 때문에, 별도의 보유 종목이 없습니다. 스왑 계약 등의 파생 상품을 통해 지수의 움직임과 반대로 수익을 내도록 설계되어 있습니다. 따라서 일반적인 주식형 ETF와는 달리, 특정 섹터에 대한 집중도는 크게 중요하지 않습니다. 다만, 나스닥 100 지수 자체가 기술주 비중이 높기 때문에, 간접적으로 기술주 시장의 흐름에 영향을 받는다고 볼 수 있습니다.
5. PSQ ETF, 이런 분께 적합합니다
PSQ ETF는 하락장에서 수익을 얻고자 하는 투자자에게 적합합니다. 특히, 나스닥 100 지수가 하락할 것으로 예상될 때, 적극적으로 수익을 추구하는 투자자에게 유용한 상품입니다. 다만, PSQ ETF는 변동성이 크고, 장기 투자에는 적합하지 않다는 점을 고려해야 합니다. 따라서 단기적인 시장 상황 변화에 민감하게 반응하고, 적극적으로 투자 전략을 수정할 수 있는 투자자에게 적합합니다. 또한, PSQ ETF를 포트폴리오에 편입할 때는, 전체 자산의 일부로만 투자하여 위험을 분산하는 것이 중요합니다. 예를 들어, 기술주 비중이 높은 포트폴리오를 가지고 있다면, PSQ ETF를 통해 하락 위험을 헤지할 수 있습니다. 반대로, 안정적인 투자 성향을 가진 투자자라면, PSQ ETF 투자를 신중하게 고려해야 합니다. 시장 상황에 대한 정확한 예측 없이 PSQ ETF에 투자할 경우, 예상치 못한 손실을 볼 수도 있습니다. 따라서 PSQ ETF는 자신의 투자 목표와 위험 감수 수준에 맞춰 신중하게 투자 결정을 내려야 하는 상품입니다. 투자 전에는 반드시 상품 설명서를 꼼꼼히 읽어보고, 전문가의 조언을 구하는 것도 좋은 방법입니다.